理財教室

【O巴的金融學課】宣告利率一降再降，我的錢要放在哪?

2020/08/10

摘要：保單利率分為「預定利率」和「宣告利率」，如果你買的是「利變型」保單，收益會因為「宣告利率」下滑而減少。

儲蓄險是國人偏好的理財工具之一，但今年以來，受到政府政策及低利環境影響，許多壽險公司每月公告的宣告利率陸續調降1~2波，大家可能要重新把保單拿出來看一下，到底宣告利率調降對我的保單有沒有影響？

壽險保單的利率分為「預定利率」和「宣告利率」，「預定利率」為保險公司「預計」保費可得的投資報酬率，為固定利率，「宣告利率」是壽險公司在預定利率之外，還把投資績效拿來當做「增值回饋分享金」，因而可以用較高的利率來吸引客戶，也就是說「宣告利率」類似分紅的概念，但不是固定的也非保證利率，會定期宣告且會變動。

宣告利率只適用在利變型壽險，因此若您買的是「傳統型」壽險或年金險，那麼不用緊張，宣告利率的調降對你沒有影響。不過如果你買的是「利變型」保單，那麼你的收益確實會因為壽險公司公告的「宣告利率」下滑而減少。

雖然保險的本質以及投保的目的應該是「保障」，但是過去很多人卻把儲蓄險拿來當做「理財」的工具，錯將儲蓄險用來追求較存款好的利息收入，而忽略了保障的部分。這也是過去以較高的「宣告利率」為訴求的利變型保單在市場上頗受客戶青睞的原因。但如果壽險公司的「宣告利率」一再調降，購買利變型保單的人一方面可能沒辦法拿到原先所預想的高利率，另一方面也可能僅留有無法滿足自身需求的保障。因此，正確的觀念還是應該依照個人的需求是投資或保障來將資金作不同金融商品的配置，也就是讓投資歸投資、保險(障)歸保險(障)！

【投資策略】
今年以來，全球央行因應疫情紛紛祭出降息政策，美聯準會主席鮑威爾在最近一次的FOMC會議也表示暫不考慮升息，市場預期到2022年底前聯準會都將維持接近0利率的寬鬆貨幣政策，以刺激經濟復甦，因此低利率將會維持一段不算短的時間，面對長期低利率的環境，對於想追求較高收益及配息的投資人，可以透過王道銀行的「配息機器人」，幫您分散投資在多檔固定收益基金，增加每月現金流收入。

注意事項

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