【市場評論】勞保改革不用驚，打造優質退休金自己來 2020/10/30 摘要：現代人平均壽命逐年上升，欲享有優質退休生活必需倚賴足夠的退休金，卻又面臨勞保年金破產危機，想輕鬆退休就應靠自己。趁早開始、慎選商品、紀律不間斷，才是不二法門。很多人會說，不知道怎麼開始?投資什麼?會不會越投資賠越多?其實，以定期定額搭配專家投資團隊是您最好的選擇。 股神巴菲特曾經說過：「人生就像滾雪球，你只要找到濕的雪，和很長的坡道，雪球就會越滾越大。」同樣的，在面對如何準備退休金時也該抱此態度，趁早開始、慎選商品、持續不懈，您也能像股神一樣把自己的退休金越滾越大。 一、準備理想退休金，趁早開始讓您省下3倍力 台灣國人近十年平均壽命逐步上升，要讓退休之後生活無虞，擁有足夠的退休金至關重要，而「趁早」加上定期定額就是一大關鍵。趁早開始，每月要投入的金額相對少，需要的年化報酬率也相對低。假設理想的退休金為一千萬，從下圖可看到，若每月投入5,000元以30年的時間來準備，所需要的年化報酬率遠低於只花10年所需的年化報酬率；而同樣是投資30年，每月投入的金額越多，所需的年化報酬率也越低。由此可知，投資金額越高、投資時間越長，越容易達成理想的退休金目標。當然，年輕人收入相對有限，每月投資大筆金額較為困難。因此，趁早開始，透過定期定額讓投資時間拉長、慢慢累積就更顯重要。 二、長期小額投資台股效果驚人 有了趁早的心理準備，接下來就是要慎選投資商品並持續不懈。若同時於2003年開始定期定額台灣加權股價指數(還原權息)、MSCI ACWI指數(還原權息)，金融海嘯過後，台灣加權股價指數絕大部分時間績效是勝過MSCI ACWI指數的，由此例可見台股確實是值得長期定期定額投資的好標的。 投資台股還有一個好處是台幣進出，不用擔心匯率風險的問題，也隨時能贖回變現，保留資金的高度彈性。 三、定期定額免擇時，交給專家團隊更省下您擇股的煩惱 股市的高低點常令人難以掌握，長時間精準擇時是一種可遇不可求的夢想，要解決這樣的煩惱可透過一種投資方式…就是定期定額！從下圖可看到，台股投資人就算在網路泡沫、金融海嘯、新冠肺炎期間買在高點，定期定額皆能比單筆更快解套，進入獲利模式。 台股上市櫃家數約莫有1,700家，要在茫茫大海中挑選優質標的，投資人往往面臨時間不夠、資源不足、消息相對落後的困境，就算挑了「股王」，一不小心也可能變成「股亡」。觀察2000年後各年度股王，最慘者已下市，其餘超過半數價位剩不到歷史高點的1成。為了避免投資人陷入這樣的窘境，交給專家團隊時時監控、汰弱留強，是長期投資的上策。 四、台股具高殖利率特性，鎖定高股息優質龍頭概念標的幫您去蕪存菁 Fed預計維持低利率至少到2023年底，寬鬆環境下，全球資金氾濫，高殖利率的股、債商品易成為資金追逐標的。若先以全球主要股市作觀察，近十年現金殖利率，台灣加權指數居冠，不只領先成熟國家股市，也領先新興國家股市。除了現金殖利率很穩定的維持在4%上下，企業獲利與現金股利發放率也在2012年後持續上升，這樣的特性也受到外資青睞，持有台股市值比重，從金融海嘯時的3成一路挺進到近期的4成以上。 元大台灣高股息優質龍頭基金投資團隊鎖定高股息、優質龍頭、趨勢成長的股票作為投資主軸。根據9月月報資料，前十大持股如下表，若投資人欲仿造一樣的投資組合，各買一張需要569.85萬元。即便現在已開放零股交易，但每個公司各買一股也不易，成本亦是可觀。但若投資基金，定期定額最低只要台幣3,000元、單筆只要台幣1萬元，就能擁有一樣的投資組合。依照前述台股的特性，若能以基金搭配定期定額的投資方式，相信您也能打造自己的優質退休金。 王道精選基金 元大台灣高股息優質龍頭證券投資信託基金－新台幣（Ａ）不配息（本基金之配息來源可能為收益平準金） 立即申購 注意事項 王道商業銀行投資顧問服務係無償提供，投資建議乃由王道商業銀行投資顧問分析人員根據各項市場資訊加以整理彙集及研究分析，內容僅供參考，如有涉及有價證券或金融商品相關記載或說明，並不構成要約、招攬、宣傳等任何形式之表示。投資人知悉且同意其所作成之任何交易均不得視為係王道商業銀行為其作成之投資決定，且須由投資人自己承擔投資相關風險。 王道商業銀行並未且不得代理投資人為任何決定、處理投資事務或從事證券投資行為，且王道商業銀行並未亦不得與投資人為證券投資收益共享、損失分擔之約定，投資人應基於獨立判斷自行決定是否依投資建議進行交易，投資人如參考或接受投資顧問服務之投資建議進行相關交易時，應自行承擔所有投資風險(包括但不限於投資金之損失、價格波動、匯率變動及政治等風險等)，王道商業銀行並不保證投資人之獲利或負擔損失。 基金之交易特性與存款、股票及其他投資工具不同，投資人於開戶及決定交易前，應審慎評估本身之財務狀況與風險承受能力是否適合此種交易，並充分瞭解下列事項： (1)基金買賣係以投資人自己之判斷為之，投資人應瞭解並承擔交易可能產生之損益，且最大可能損失達原始投資金額。 (2)投資建議之基金均經金融監督管理委員會核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；王道商業銀行/基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責該基金之盈虧，亦不保證最低之收益。本文提及之經濟走勢預測不必然代表基金之績效，本基金投資風險請詳閱基金公開說明書，投資人申購前應詳閱其公開說明書及投資人須知，投資人於申購前應審慎詳閱各該金融商品說明文件，並衡量自身之風險承擔能力。 (3)依基金投資標的風險屬性和投資地區市場狀況，由低至高編制為「RR1,RR2,RR3,RR4,RR5」五個風險收益等級，此等級分類係基於一般市場狀況反映市場價格波動風險，無法涵蓋所有風險，不宜作為投資唯一依據，投資人仍應注意所投資基金個別的風險。 除公開資訊外，非經王道商業銀行同意，投資人不得將本研究報告或投資建議內容之一部或全部加以複製、轉載、散布或洩漏予他人。 王道商業銀行股份有限公司 經105.11.10金管證投字第1050045584號函及106.01.26金管證投字第1060002690號函核准兼營證券投資顧問業務及經營外國有價證券投資顧問業務
